(Блумберг) — Акции добились роста в последние минуты торгов в США, даже после того, как председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл дал понять, что не торопится с дальнейшим снижением процентных ставок.
Самые читаемые по версии Bloomberg
Пауэлл заявил, что центральный банк «со временем» снизит процентные ставки, еще раз подчеркнув, что экономика в целом остается на прочной основе. Индекс S&P 500 завершил третий квартал ростом более чем на 2,5 триллиона долларов, игнорируя осторожную позицию главы центрального банка.
Несмотря на слабость ранее в тот же день, S&P 500 обеспечил рост четвертый квартал подряд — самый продолжительный период такого роста с 2021 года. Технологичный индекс Nasdaq 100 продемонстрировал аналогичный рост.
«Бычий рынок пережил исторически самый слабый квартал года, третий квартал, и, вероятно, останется неизменным, по крайней мере, до конца года, поскольку доходы остаются высокими, процентные ставки снижаются, а потребители все еще тратят», — сказал он. Эмили Бауэрсок Хилл из Bowersock Capital Partners.
«Мы ожидаем, что четвертый квартал будет очень похож на третий – повышенная волатильность, но с сильным завершением», – добавила она.
Тем временем крупнейший в мире рынок облигаций потерял исторический прирост после комментариев Пауэлла. Доходность казначейских облигаций выросла, чему способствовали чувствительные к политике двухлетние облигации, которые торговались около 3,64% после того, как Пауэлл заявил, что у США еще нет данных, чтобы объявить о ноябрьской встрече.
Тем не менее, согласно данным Bloomberg, индекс совокупной доходности казначейских облигаций США в этом месяце по пятницу увеличился на 1,4%. Если рост продолжится, это будет самая длинная полоса ежемесячного роста рынка с 2010 года.
По словам Адама Крисафулли из Vital Knowledge, Пауэлл был «немного ястребиным», но ФРС еще предстоит многое сократить. Высказывания председателя ФРС, похоже, указывают на то, что рынкам следует задуматься о снижении ставки на полпункта, а не на три четверти пункта до конца года, добавил он.
Трейдеры, занимающиеся свопами, сдержали свои ставки на снижение ставок, которые перед открытием в США торговались почти на три четверти пункта.
«Пауэлл не собирается прекращать дебаты о 25 б.п. против 50 б.п. сегодня днем. Или, по крайней мере, это очень маловероятно», — написал Ян Линген из BMO в заметке перед встречей. Пятничный отчет о занятости является главным событием на этой неделе, сказал он, добавив, что данные JOLTS за август во вторник «должны укрепить идею о том, что охлаждение рынка труда стало новой нормой».
Оценивая перспективы снижения ставок ФРС, инвесторы должны бороться с коктейлем рисков, включая рост напряженности на Ближнем Востоке и надвигающуюся забастовку докеров в критически важных портах США во вторник.
Президент ФРБ Чикаго Остан Гулсби выразил обеспокоенность по поводу шока предложения, если забастовка затянется. «Это повысит стоимость ведения бизнеса и приведет к дефициту», — сказал он Fox Business.
Между тем, Рафаэль Бостик из ФРБ Атланты сообщил Reuters, что он открыт для еще одного смягчения политики на полпункта на ноябрьском заседании центрального банка, если предстоящие данные покажут более медленный, чем ожидалось, рост числа рабочих мест.
По мнению стратегов Goldman Sachs Group Inc. во главе с Дэвидом Костином, сильная пятничная новость может помочь повысить рисковые ставки и подтолкнуть инвесторов к переходу «из дорогих «качественных» акций в менее любимые компании более низкого качества».
Европейские акции упали примерно на 1% после того, как производитель Jeep Stellantis NV понизил прогноз по прибыли. В пятницу Volkswagen AG выпустила второе предупреждение о прибыли за три месяца. Акции Ford Motor Co. и General Motors Co. упали на торгах в США.
Это контрастировало с настроениями в Китае, где индекс CSI 300 подскочил на целых 9,1%, что является максимальным показателем с 2008 года, чему способствовал пакет стимулирующих мер.
Корпоративные события
-
Компания Verizon Communications Inc., крупнейший оператор беспроводной связи в США, согласилась продать тысячи вышек мобильной связи компании, занимающейся цифровой инфраструктурой, Вертикальный мост.
-
DirecTV и Dish договорились объединиться в сделке, которая создаст крупнейшего провайдера платного телевидения в США.
-
REA Group Ltd. отказалась от преследования Rightmove Plc после того, как портал недвижимости Великобритании неоднократно отклонял ее предложение.
Ключевые события этой недели:
-
Президент ФРБ Атланты Рафаэль Бостик, глава ФРС Лиза Кук, президент ФРБ Ричмонда Томас Баркин и президент ФРБ Бостона Сьюзен Коллинз присутствуют на конференции во вторник
-
В число политиков ЕЦБ, выступавших во вторник в разных местах, вошли Олли Рен, Луис де Гиндос, Изабель Шнабель и Йоахим Нагель.
-
Главный экономист Банка Англии Хью Пилл выступает во вторник на заседании совета по экономическому росту Конфедерации британской промышленности.
-
Банк Японии опубликовал во вторник сводку мнений за сентябрь
-
Индекс потребительских цен Южной Кореи и глобальный индекс деловой активности в производственном секторе S&P в среду
-
В среду в число спикеров ФРС входят Томас Баркин из Ричмонда, Бет Хэммак из Кливленда, Альберто Мусалем из Сент-Луиса и глава ФРС Мишель Боуман в среду.
-
Данные о занятости в несельскохозяйственном секторе США, пятница
Некоторые из основных движений на рынках:
Акции
-
Индекс S&P 500 вырос на 0,4% по состоянию на 16:02 по нью-йоркскому времени.
-
Индекс Nasdaq 100 вырос на 0,3%.
-
Промышленный индекс Доу-Джонса практически не изменился.
-
Мировой индекс MSCI упал на 0,2%.
Валюты
-
Спотовый индекс доллара Bloomberg вырос на 0,3%.
-
Евро упал на 0,3% до $1,1133.
-
Британский фунт практически не изменился и составил $1,3371.
-
Японская иена упала на 1% до 143,68 за доллар.
Криптовалюты
-
Биткойн упал на 3,5% до $63 554,51.
-
Эфир упал на 2,4% до $2598,86.
Облигации
-
Доходность 10-летних казначейских облигаций выросла на четыре базисных пункта до 3,79%.
-
Доходность 10-летних облигаций Германии снизилась на один базисный пункт до 2,12%.
-
Доходность 10-летних облигаций Великобритании выросла на три базисных пункта до 4,00%.
Товары
-
Нефть марки West Texas Intermediate практически не изменилась
-
Спотовое золото подешевело на 1% до $2631,75 за унцию
Эта история была подготовлена при содействии Bloomberg Automation.
—При содействии Майкла Маккензи, Сагарики Джасингхани, Кита Риса, Маргариты Киракосян и Кэтрин Босли.
Самые читаемые по версии Bloomberg Businessweek
©2024 Bloomberg LP